مقایسه بین تجزیه و تحلیل بنیادی و تجزیه و تحلیل فنی

تجزیه و تحلیل اساسی با سرمایه گذاری سهام به عنوان راهی برای مالکیت در تجارت یک شرکت رفتار می کند. این رویکرد به یک سرمایه گذار اجازه می دهد تا از ثروت عظیم بهره مند شود ، که با داشتن یک تجارت موفق در مدت زمان طولانی تولید می شود. از طرف دیگر ، تجزیه و تحلیل فنی سعی می کند "حرکت سریع" را با قیمت سهام پیش بینی کند و نسبت به تجارت شرکت بی تفاوت است. فروش سهام خوب تنها پس از یک "حرکت بالا" در قیمت آن ، تصمیم برنده بلند مدت نیست.

تجزیه و تحلیل بنیادی نیاز به مطالعه EIC (اقتصاد ، صنعت و شرکت) رویکرد از بالا به پایین یا پایین به بالا دارد. تجزیه و تحلیل فنی به آن احتیاج ندارد.

یک سرمایه گذار باید روی سرمایه گذاری در سهام شرکت هایی که عبارتند از:

1. رشد با سرعت قابل احترام

2. سودآوری پایدار داشته باشید

3. تولید جریانهای نقدی رایگان

4- بودجه محافظه کارانه [نسبت بدهی بسیار پایین به سهام (D/E) نسبت: ترجیحاً بدون بدهی]

5. توسط مدیریت دوستانه و سهامدار اداره می شود.

دنبال کردن روند و نسبت هایی است که باید در این مرحله با دقت ذکر شود:

1. درآمد هر سهم (EPS) - برای 5 سال گذشته افزایش می یابد.

2. رشد فروش: - افزایش 5 سال گذشته.

3. بازده سهام (ROE) - باید بیش از 15 ٪ باشد.

4- نسبت بدهی به سهام - باید کمتر از 1 باشد.

5. نسبت قیمت به درآمد (P/E) - در مقایسه با شرکت های همان صنعت ، پایین است.

6. سود سهام - افزایش برای 5 سال گذشته.

هنگامی که شما اطمینان دارید که شرکت بیشتر معیارهای ذکر شده در بالا را برآورده می کند ، سپس گزارش های سالانه شرکت را مطالعه کنید. این مهمترین سندی است که هر سرمایه گذار باید بخواند. در حالی که شرکت ها را برای اولین بار سرمایه گذاری می کند ، سرمایه گذاران باید خواندن گزارش های سالانه را تا حد ممکن ترجیح دهند ، ترجیحاً برای 5 تا 10 سال گذشته یا بیشتر. روند شرکت های لیست کوتاه ضروری است به گونه ای که یک سرمایه گذار بتواند زمان و تلاش محدود خود را برای چند شرکت هدفمند متمرکز کند. شرکت های لیست کوتاه قبل از تجزیه و تحلیل به یک سرمایه گذار کمک می کند تا حداکثر سود خود را از تلاش خود بدست آورد.

تجزیه و تحلیل فنی

تجزیه و تحلیل فنی در حال تجزیه و تحلیل نمودارهای قیمت گذشته و تغییرات حجم تجارت سهام در دوره های مختلف است. این مستلزم شناخت الگوهای در نمودارهای حاوی داده های تاریخی در مورد حرکت قیمت یک سهام است. سرمایه گذار که از تجزیه و تحلیل فنی استفاده می کند ، فقط مربوط به قیمت های گذشته سهام و داده های حجم معاملات است. سرمایه گذار بی توجه است که آیا سهام از یک شرکت تولیدی ، کشاورزی یا خدمات مالی است.

مؤلفه های اصلی تجزیه و تحلیل فنی:-

• قیم ت-قیمت بازار سهام قیمت فعلی است که می توان آن را خریداری یا فروخته کرد. از آنجا که قیمت چنین عامل مهمی در تجزیه و تحلیل فنی است ، اغلب گفته می شود که قیمت همه چیز را تخفیف می دهد.

• حج م-حجم معمولاً به عنوان تعداد سهام که در طی یک بازه زمانی معین دست تغییر داده است گزارش می شود.

• زمان - بازه زمانی که شما در حال بررسی قیمت و حجم هستید.

حمایت و مقاومت

• تحلیلگران فنی از سطح پشتیبانی و مقاومت در یک نمودار استفاده می کنند تا نقاط قیمت را مشخص کنند که در آن شانس از مکث یا معکوس یک روند غالب استفاده می کند.
• پشتیبانی هنگامی اتفاق می افتد که انتظار می رود یک روند نزولی به دلیل تمرکز تقاضا متوقف شود.
• مقاومت هنگامی اتفاق می افتد که پیش بینی می شود یک صعود برای مدت کوتاهی به دلیل غلظت عرضه مکث کند.
• خطوط روند ، میانگین حرکت و اصلاح فیبوناچی می تواند برای شناسایی مناطق پشتیبانی و مقاومت در نمودارها استفاده شود.

خط روند- یک خط روند خطی است که در اطراف سطح محوری یا پایین قرار دارد تا جهت قیمت فعلی را نشان دهد. در هر بازه زمانی ، خطوط روند بازنمایی بصری از پشتیبانی و مقاومت را ارائه می دهند. آنها جهت و سرعت قیمت و همچنین الگوهای را در لحظه های انقباض قیمت به تصویر می کشند. برخی از الگوهای متداول مثلث ، کانال ، گوه و غیره هستند.

میانگین متحرک - میانگین متحرک (MA) یک شاخص سهام است که معمولاً در تجزیه و تحلیل فنی استفاده می شود.

• یک میانگین متحرک ساده (SMA) محاسبه ای است که میانگین حسابی مجموعه ای از قیمت ها را در طی تعداد مشخصی از روزها ، مانند 20 ، 100 یا 200 روز قبلی ، می گیرد. تحلیلگران معمولاً از 200 DSMA استفاده می کنند.
• میانگین های متحرک نمایی (EMA) به طور متوسط وزنی هستند که در روزهای اخیر وزن بیشتری به قیمت سهام می دهند و این امر به یک نشانگر پاسخگوتر برای اطلاعات جدید تبدیل می شود. تحلیلگران معمولاً از 5 DEMA ، 21 DEMA و 34 DEMA استفاده می کنند.

اصلاح فیبوناچی

سطح اصلاح فیبوناچی خطوط افقی است که مناطق بالقوه پشتیبانی و مقاومت را نشان می دهد. از اعداد فیبوناچی برای ایجاد آنها استفاده می شود. درصدی به هر سطح اختصاص می یابد. درصد نشان می دهد که چه مقدار از یک حرکت قبلی پس گرفته شده است. 23. 6 درصد ، 38. 2 درصد ، 50 درصد ، 61. 8 درصد ، 50 درصد ، 78. 6 درصد و غیره سطح اصلاح فیبوناچی هستند.

نتیجه:

تجزیه و تحلیل فنی نیاز به استفاده از ابزارهای فنی مانند قیمت ، حجم ، الگوی نمودار ، شمع ها ، میانگین حرکت و غیره دارد. تجزیه و تحلیل اساسی مستلزم بررسی دقیق شرکت ، مدیریت آن ، ترازنامه آن ، نسبت های مالی و نسبت سودآوری از جمله موارد دیگر است. این ملاحظات اساسی است که باید هنگام انجام تجزیه و تحلیل اساسی و تحلیل فنی در نظر داشته باشید. امیدوارم این مقاله را مفید پیدا کنید. به یادگیری و سرمایه گذاری شاد ادامه دهید. برای دانستن بیشتر مربوط به معاملات سهام ، ما را در investionz@acm. co. in