میزان سود سهام

نرخ سود سهام مبلغ نقدی است که توسط یک شرکت به سهامداران خود به صورت سالانه به عنوان درصدی از ارزش بازار شرکت به سهامداران خود باز می گردد. نقدی که به سرمایه گذاران بازگردانده می شود ، سود سهام نامیده می شود ، از این رو مدت نرخ سود سهام است.

خلاصه

• نرخ سود سهام سود سهام سالانه در یک سهام واحد است که براساس قیمت فعلی بازار آن سهام تقسیم می شود.
• سود سهام می تواند در شرکت ها و صنایع بسیار متفاوت باشد. شرکت های بالغ سود سهام بالاتری نسبت به شرکتهای در حال رشد می پردازند.
• افزایش نرخ سود سهام یک شرکت سیگنال مثبتی را در مورد سهام شرکت به بازار ارسال می کند.

فرمول نرخ سود سهام

نرخ سود سهام را می توان به عنوان مبلغ نقدی دریافت شده توسط یک سهامدار توصیف کرد ، که بر اساس ارزش بازار سهام که توسط آن سهامدار نگهداری می شود ، تقسیم می شود. بر اساس هر سهم ، نرخ سود سهام مبلغ سود سهام سالانه در هر سهام است که براساس قیمت فعلی سهام تقسیم می شود.

نرخ سود سهام = سود سهام در هر سهم / قیمت سهم فعلی

مثال نرخ سود سهام

از اول ژوئیه 2020 ، شرکت بوئینگ سود سهام 2. 055 دلار در هر سهم را در هر سه ماه توزیع می کند. این به سود سهام سالانه 8. 22 دلار می افزاید. قیمت فعلی سهام بوئینگ 180. 32 دلار است. براساس فرمول فوق ، اگر سود سهام سالانه را به ازای هر سهم 8. 22 دلار با قیمت فعلی بازار به ازای هر سهم 180. 32 دلار تقسیم کنید ، نرخ سود سهام 4. 56 ٪ دریافت می کنید.

نرخ سود سهام 4. 56 ٪ حاکی از آن است که هر سرمایه گذار سود سهام سالانه برابر با 4. 56 ٪ از ارزش بازار سهام بوئینگ را که توسط آنها نگهداری می شود ، دریافت می کند. بنابراین ، اگر یک سرمایه گذار 100 سهام بوئینگ را در اختیار داشته باشد ، ارزش بازار سهام که توسط آن سرمایه گذار نگهداری می شود 18،032 دلار است و سرمایه گذار سالانه 4. 56 ٪ از این ارزش را در قالب سود سهام از شرکت دریافت می کند. مبلغ سود سهام سالانه 822 دلار است.

شرکت هایی با بالاترین نرخ سود سهام

واریانس نرخ سود سهام

نرخ سود سهام می تواند در شرکت ها و صنایع بسیار متفاوت باشد. به عنوان مثال ، شرکت های بالغ در یک صنعت ، مانند مواد اساسی ، به احتمال زیاد نرخ سود سهام بالاتری را بر خلاف شرکت های فناوری با رشد سریع در اختیار سرمایه گذاران قرار می دهند.

این مورد به دلیل گزینه های محدود برای شرکت های بالغ برای سرمایه گذاری پول نقد برای گسترش بیشتر یا پروژه های سرمایه است. از این رو ، آنها تصمیم می گیرند مقداری از پول نقد را به سهامداران آن بازپرداخت کنند. با این حال ، یک شرکت با رشد بالا می خواهد از تمام پول نقد موجود برای سوختن رشد شدید خود استفاده کند و احتمالاً سهامداران خود را در اختیار سهامداران خود قرار نمی دهد.

اثر سیگنالینگ نرخ سود سهام

نرخ سود سهام بالا دو سیگنال واضح و متمایز را به بازار ارائه می دهد. اول ، این نشان می دهد که مدیریت به توانایی شرکت در تولید جریان نقدی ثابت از عملیات خود برای آینده قابل پیش بینی اعتقاد دارد. دوم ، این نشان می دهد که مدیریت از نظر گسترش و رشد با گزینه های محدودی روبرو است.

اعلامیه سود سهام یا افزایش سود سهام به طور کلی به عنوان سیگنال های مثبت توسط بازار تلقی می شود زیرا حتی اگر فضای زیادی برای رشد شرکت وجود نداشته باشد ، سود سهام بالا مشکل آژانس را کاهش می دهد.

پیامدهای مالیاتی سود سهام

بیشتر کشورها سود سهام را مالیات می دهند. گاهی اوقات به عنوان مالیات مضاعف تلقی می شود زیرا شرکت بر اساس درآمد خالص تولید شده مالیات می شود و سپس سهامداران فردی که سود سهام را دریافت می کنند نیز مالیات می گیرند.

مالیات بر سود سرمایه و مالیات سود سهام به طور کلی یکسان نیست. به جز چند کشور - مانند اسپانیا ، فنلاند و استونی ، از جمله دیگر - مالیات بر سود سرمایه معمولاً پایین تر از مالیات سود سهام است.

CFI ارائه دهنده رسمی برنامه صدور گواهینامه بانکی و تحلیلگر تجاری (CBCA) است که برای تبدیل هر کسی به یک تحلیلگر مالی در سطح جهانی طراحی شده است.

برای کمک به شما در تبدیل شدن به یک تحلیلگر مالی در سطح جهانی و پیشرفت حرفه خود به تمام توان خود ، این منابع اضافی بسیار مفید خواهد بود:

• نسبت پرداخت سود سهام
• درآمد برای هر سهم (EPS)
• تاریخ های مهم سود سهام
• درآمد خالص سرمایه گذاری (NII)
• همه منابع سهام را ببینید

• این مقاله را به اشتراک بگذارید